10 viktiga pengekonversationer som alla borde ha
Prata förr snarare än senare.
Ingenting är lika obekvämt som att prata om pengar med familjemedlemmar, men tänk på dessa 10 väsentliga - och ja, de är viktiga - konversationer som ekonomiskt hjärta för alla fördel. I slutet av dagen kommer det att underlätta allas liv att känna att du och dina nära och kära är på samma sida. Oavsett om det pratar månatliga utgifter med din make, budgeterar för högskolan med din gymnasieutbildning eller skriver en hållbar fullmakt för dina föräldrar, det här är pengarna att diskutera nu så att du inte är i nypa senare.
Pengar konversationer att ha med din make
"Vart går alla våra pengar?"
Varför det är viktigt: Om du inte vet vart det går, kan du hamna på att bli låg, för att inte tala om att anstränga din relation. "Ekonomiska frågor är det främsta skälet till att jag ser par som skiljer sig", säger Barton Goldsmith, en psykoterapeut och författaren till Emotional Fitness for Intimacy ($ 11, amazon.com). Den största äktenskap-buster bland dem? Merkostnader. ”Ofta gifter sig en spender med en sparare,” säger Goldsmith. "De måste behärska kompromisskonsten, och om de inte gör det kan deras förhållanden snabbt bli komplicerad."
När man ska prata om det: Igår, säger Goldsmith. Men allvarligt måste varje par ha diskussionen ”vart går våra pengar?”. Även om din ekonomi verkar vara i god form bör du kolla in regelbundet om prioriteringarna ändras eller skulden smyger sig obemärkt.
Vad du ska göra först: Föreslå för din make att ni två ― tillsammans ― håller en månadslånga utgiftsdagbok som spårar personliga och hushållskostnader.
Hur man tar upp det: När månaden är över och det är dags att prata, fokusera på dina känslor snarare än varandras handlingar. Något som "Jag kommer att sova bättre med att veta att våra ekonomier är i ordning", tar varje omdöme ur diskussionen och erbjuder din make ett konkret sätt att arbeta med dig. Använd sedan utgiftsjournalen för att leta efter sätt att hålla budgeten på, minska utgifterna eller spara mer. Det är också en bra tid att skapa en lista över långsiktiga sparmål.
RELATERAD: Det oväntade ekonomiska problemet som kan påverka ditt äktenskap - och hur man ska hantera det tillsammans
"Måste vi byta vem som gör vad?"
Varför det är viktigt: Det är sällsynt och inte alltid praktiskt att par delar lika mycket i den dagliga ekonomiska skyldigheten. Om saldot går ut ur gnället eller om du jonglerar uppgifter som du inte helt förstår, kan räkningar missas, kreditpoäng kan drabbas, och, återigen, kan förbittring och konflikt uppstå.
När man ska prata om det: Så snart som möjligt. Varför fortsätta med ett trasigt system när du enkelt kan ha en hälsosam konversation om dina problem?
Vad du ska göra först: Sätt samman en lista över alla ekonomiska beslut eller uppgifter som utförts i ditt hushåll, från att betala gasräkningen till omfördelning av dina 401 (k) investeringar.
Hur man tar upp det: Föreslå att du håller ett månatligt hushållsföretagsmöte (för att göra det lite mindre skrämmande, förvandla det till mer av ett månadspengedatum). När du pratar om pengar vid en bestämd tid, stannar tempers i kontroll och arbetet görs, säger Goldsmith. Vid den första går du över din lista och tilldelar ansvaret mer jämnt och på lämpligt sätt. Upprepa vid behov.
"Är våra pensionsplaner på rätt spår?"
Varför det är viktigt: I en idealvärld behöver du ungefär åtta gånger din årslön för att sluta arbeta, vilket är mycket pengar. Om du inte är på väg nu är det dags att börja (dina framtida jag kommer att tacka dig!).
När man ska prata om det: så fort som möjligt.
Vad du ska göra först: Öppna dina kontoutdrag. Det är frestande att ignorera dem och förbli på autopilot, men bita kulan och komma in där.
Hur man tar upp det: Kom till rätt punkt: "Jag har tittat noga på våra investeringar och jag är orolig för att vi inte kommer att kunna gå i pension vid 65 års ålder" kommer definitivt att få din make uppmärksamhet. Följ sedan snabbt med, "Låt oss ta reda på hur vi går tillbaka på kursen." En online-räknare för pensionering (som de på money.cnn.com) kan hjälpa. Det kan också vara en bra tid att schemalägga ett möte med en ekonomisk planerare som kan erbjuda objektiv rådgivning och se till att du inte förbiser några alternativ. (Hitta en licensierad en på fpanet.org.)
RELATERAD: Väsentliga tips för pensioneringsplanering att följa just nu (så du kan koppla av senare)
"Vad är vår risktolerans när det gäller investeringar?"
Varför det är viktigt: jagför att en av er tror att det finns en förmögenhet att göra på marknaden och den andra inte tål idén att förlora ett cent, kommer du att bli frestad att fortsätta att ändra kurs och aldrig uppfylla dina investeringsmål. Och det handlar om lagarbete.
När man ska prata om det: Naturliga tider för att få upp detta: under skattesäsongen, när du tittar på dina investeringsinkomster och vid årets slut, när många omvärderar sin ekonomi. Men genom att helt enkelt kolla din portfölj online kan du ge dig en fråga.
Vad du ska göra först: Lär dig nödvändig terminologi. Läs några artiklar eller böcker om investeringar, till exempel Jonathan D. Pond's You Can Do It! ($10, amazon.com) och smarta och enkla finansiella strategier för upptagna människor, av Jane Bryant Quinn (Simon & Schuster, 21 dollar, amazon.com), så ser du att veta din risktoleransnivå - oavsett om låg eller hög ― är avgörande för en framgångsrik investering. (Dessa böcker hjälper dig också att bedöma din tolerans.) Medan du är på det kan du undvika dramatiska förklaringar som "Jag är rädd att vi kommer att förlora alla våra pengar! "och börja använda mer härdat språk, som" risktolerans ", istället för att hålla dig sval medan du pratar investeringar.
Hur man tar upp det: Om du är den som är motvillig mot att göra riskfyllda investeringar, ange helt enkelt att du inte är bekväm med att ha en så aggressiv portfölj. Om du är den mer aggressiva, lägg dig till det ― du vill inte skrämma bort din partner. Att säga något som "Jag tror att vi saknar enorma möjligheter eftersom vi är för konservativa" bör hjälpa till att få bollen att rulla. Hursomhelst, båda båda borde vara beredda att hitta en mellangrund för din relation, om inte din portfölj. Möte med en finansiell planerare som endast är avgiftsbelagd (som inte leder dig till investeringar som betalar honom högst provisioner) kan också hjälpa dig att hitta investeringar och formulera långsiktiga sparmål som du båda är bekväm med.
Samtal att ha med dina barn
"Du behöver inte den nya iPhone - du vill ha den."
Varför det är viktigt: Att bestämma vad som är och inte är väsentligt kommer att leda deras utgiftsvanor under en livstid (och hjälpa dem börja förstå varför ibland du som föräldrar behöver prioritera något annat än en produkt de vilja).
När man ska prata om det: Så snart dina barn börjar märka vad saker kostar, vanligtvis i första eller andra klass. Hammer hem poängen under sina märkemedvetna tweens och tonåringar.
Vad du ska göra först: Skriv ut en kopia av din familjebudget. (Om du inte vill visa din inkomst ska du begränsa siffrorna till månatliga utgifter.) Gå sedan över det med dina barn. (Har du ingen budget? Microsoft 360 har gratis mallar som prenumeranter kan ladda ner.
Hur man tar upp det: "Låt oss ta en titt på vart pengarna går" är en bra öppnare. Att intressera barn kan vara enkelt: Sextio procent av tonåringarna som undersökts i en studie av investeringen företaget Schwab och Boys & Girls Clubs of America sa att lära sig om pengehantering är en topp prioritet.
"Jag ger dig ditt första kreditkort. Men…"
Varför det är viktigt: Tänk på det som att köra bil: Det enda sättet som barnen kan lära sig att använda ett kreditkort klokt är genom att låna ditt.
När man ska prata om det: När de är juniorer eller seniorer i gymnasiet. Visst innan college, där de kommer att översvämmas med kreditkortserbjudanden och är skyldiga att spendera ansvarslöst.
Vad du ska göra först: Lägg till din under 18 år som auktoriserad användare på ditt konto. Ställ in en kreditgräns på 100 $ på deras kort, säger Jennifer Austin Leigh, Psy. D., en psykolog och en familjerådgivare baserad i New York City. Om din tonåring hanterar det väl, öka det med 100 $. "Om du ger barnen för mycket kredit till att börja med ställer du in dem för att misslyckas," varnar Leigh.
Hur man tar upp det: Att överlämna kortet får ditt barns uppmärksamhet. Men följ det upp med analogin på $ 50-pizzaen, säger Linda Sherry, chef för nationella prioriteringar för Consumer Action, en grupp för konsumentutbildning. Du debiterar en $ 10-cirkel men glömmer att betala räkningen. Då får du en avgift på 40 dollar för sent, och innan länge kostar den pizza fem gånger så mycket. Därifrån kan du förklara räntekostnader, minsta månatliga betalningar, kreditpoäng, kreditrapporter och hur det kan få dig om du inte är ansvarig för din plast.
RELATERAD: De 8 vanligaste kreditkortsmyterna du inte borde tro
"Låt oss planera hur man bäst betalar för college"
Varför det är viktigt: Den genomsnittliga årliga kostnaden för högskolan? Enligt Högskolestyrelsen 52 500 dollar för en privat fyraårig skola och $ 25 890 för en fyraårig offentlig skola (som en statsstudent). Som förälder är det ditt jobb att ta reda på hur du sätter ditt barn genom högskolan utan att lämna dem i allvarliga skulder eller konkursera din egen pension, säger Kalman A. Chany, grundare av Campus Consultants, ett högskolekonsultföretag baserat i New York City. Oavsett om ditt barn måste bidra eller inte, inkludera dem i diskussionen.
När man ska prata om det: Du och din make bör börja ta hänsyn till kostnaderna för högre utbildning så snart ditt barn föddes, säger Chany. Och börja spara direkt. När ditt barn börjar prata om college, vilket vanligtvis händer när de är på gymnasiet, är det en bra tid att presentera hur mycket det kostar.
Vad du ska göra först: Börja investera i 529 planer och Coverdell Education Saving Accounts, som fungerar som Roth IRAs. Besök savingforcollege.com, en webbplats som jämför olika sparalternativ.
Hur man tar upp det: Var positiv med ditt barn. Detta handlar inte om att avskräcka eller skrämma bort dem från högre utbildning; det handlar om att betona att kostnaden kan vara med i beslutet. Förklara för tweens att undervisningen kan vara dyr: ”Jag är så glad att du funderar på college. Vi bör alla börja prata om hur de ska betala för det. ”För gymnasiebarn, få specifika:” Det här är fantastiska alternativ, men låt oss inkludera några billigare skolor på din lista också. ”Var uppmärksam på ekonomiskt stöd: I vissa fall måste du prata om hur du delar utgifterna och utforskar olika möjligheter för stipendier och / eller lån.
Samtal att ha med dina föräldrar
"Har du tillräckligt med att gå i pension bekvämt?"
Varför det är viktigt: Många bidrar till föräldrarnas ekonomi. Med många som lever i 80-talet och därefter är det mer troligt än någonsin att pensionärer kommer att överleva sina besparingar.
När man ska prata om det: Det är aldrig för tidigt att ta upp detta, även om det är ett obekvämt ämne. Om dina föräldrar verkar för unga eller redan har gått i pension, diskutera deras långsiktiga planer och mål och huruvida de är på rätt spår eller inte.
Vad du ska göra först: Kolla med dina syskon för att se om de har haft liknande konversationer med dina människor. Det kan vara bäst att bara ett vuxet barn tar sig fram. Den hlepful pensionskalkylatorn kl bankrate.com kan uppskatta hur stort boägg dina föräldrar kommer att behöva under deras pensionsår.
Hur man tar upp det: Försiktigt. Att ha ett sammanhang för konversationen hjälper: ”Mamma, jag märkte att du var försiktig i mataffären. Jag vill inte att du ska oroa dig för pengar under pension. "Kom ihåg:" Det kan ta mer än ett försök, "säger Virginia Morris, författare till How to Care for Aging Parents ($ 13, amazon.com). "Ofta vill föräldrar inte prata med barnen om ekonomi."
"Har du tänkt på vårdförsäkring?"
Varför det är viktigt: Den genomsnittliga kostnaden för ett privat rum på ett vårdhem kan uppgå till över 90 000 dollar per år. Långtidsförsäkring hjälper till att täcka utgifter som dessa.
När man ska prata om det: När dina föräldrar är i slutet av 50-talet eller början av 60-talet och vid god hälsa. Det är när de mest troligt kommer att hitta en prisvärd politik.
Vad du ska göra först: Sök efter och visa dem artiklar om ämnet så att du kan presentera fakta tydligt. För en känsla av potentiella kostnader och försäkringsförmåner, kolla in LTC Insurance Evaluator-verktyget på aarp.org.
Hur man tar upp det: Använd dina morföräldrar som en ursäkt, föreslår Marilee Kern Driscoll, huvudtalare, företagskonsult och ordförande för The Marilee Driscoll Company. Säg något som "Mamma, kommer du ihåg vad du gick med mormor när hon var på ett vårdhem? Hon var tvungen att betala en väldigt mycket pengar ur fickan. Har du planerat om det skulle hända dig eller pappa på vägen? ”Om din egen familj inte passar detta scenario, nämn en av dina vänner som har gått igenom en liknande situation med sina morföräldrar eller föräldrar. Följ sedan upp genom att dela artiklarna du har läst.
"I en nödsituation, vem vill du hantera dina finanser?"
Varför det är viktigt: Om en förälder plötsligt är oförmögen, behöver de en varaktig fullmakt för att någon ska fatta ekonomiska beslut för hans räkning.
När man ska prata om det: Nu - oavsett hur unga eller friska dina föräldrar är.
Vad du ska göra först: Utkast till varaktig fullmakt för dig själv ― alla behöver en.
Hur man tar upp det: Använd dig själv som ett exempel. Berätta för dina föräldrar att du hade en hållbar fullmakt skriven och fråga om de har en. Om de gör det, ta reda på var papperet är. Om de inte gör det, erbjuda att hjälpa. Använd chansen att diskutera andra rättsliga handlingar i nödsituationer, som en levande testamente och en vårdfullmakt.
RELATERAD: Du är en vuxen nu - dags att ha dessa 3 obekväma samtal med dina föräldrar
Av Maggie Seaver
Av Walecia Konrad